Wat is financiële modellering? - dummies

Voordat u begint met het maken van financiële modellen, moet u weten wat financiële modellering is, wie financiële modellen gebruikt en waarom financiële modellering van belang is.

Wat is financiële modellering?

Wanneer wordt gevraagd om financieel model te definiëren, komen veel mensen met langdradige beschrijvingen met termen als voorspelling en cashflow en hypothetische resultaten. Maar de definitie moet zo gecompliceerd zijn. Een financieel model is een hulpmiddel (meestal gebouwd in Excel) dat mogelijke oplossingen voor een financieel probleem in de echte wereld weergeeft. En financiële modellering is de taak van het creëren van een financieel model.

Je hebt misschien gedacht dat een financieel model in feite gewoon een Excel-spreadsheet was, maar zoals je weet is niet elke spreadsheet een financieel model. Mensen kunnen en gebruiken Excel voor allerlei doeleinden. Dus, wat maakt een financieel model anders dan een spreadsheet met tuinrassen? In tegenstelling tot een eenvoudige spreadsheet is een financieel model

• meer gestructureerd. Een financieel model bevat een reeks variabele veronderstellingen: inputs, outputs, berekeningen en scenario's. Het bevat vaak een reeks standaard financiële prognoses - zoals een winst-en-verliesrekening, een balans en een kasstroomoverzicht - die gebaseerd zijn op die veronderstellingen.
• Is dynamisch. Een financieel model bevat ingangen die, wanneer ze worden gewijzigd, van invloed zijn op de berekeningen en dus de resultaten. Een financieel model heeft altijd ingebouwde flexibiliteit om verschillende uitkomsten of definitieve berekeningen weer te geven op basis van het wijzigen van enkele toetsingangen.
• Gebruikt relaties tussen verschillende variabelen. Wanneer de gebruiker een van de aannames verandert, treedt vaak een kettingreactie op. Als u bijvoorbeeld de groeisnelheid wijzigt, verandert het verkoopvolume; wanneer het verkoopvolume verandert, veranderen de inkomsten, verkoopcommissies en andere variabele uitgaven.
• Shows prognoses. Financiële modellen kijken bijna altijd in de toekomst. Financiële modelbouwers willen vaak weten hoe hun financiële projecties er op de weg uit zullen zien. Als u bijvoorbeeld met hetzelfde tempo blijft groeien, wat zal uw cashflow dan in vijf jaar zijn?
• Bevat scenario's (hypothetische resultaten). Omdat een model vooruitkijkt in plaats van achterwaarts, kan een goed gebouwd financieel model eenvoudig worden gebruikt om scenario- en gevoeligheidsanalyses uit te voeren. Wat zou er gebeuren als de rente zou stijgen? Hoeveel kunnen we korting geven voordat we een verlies gaan maken?

Meer in het algemeen is een financieel model een structuur (meestal in Excel) die in- en uitvoer bevat en flexibel en dynamisch is.

Wie maakt gebruik van financiële modellering

Veel typen mensen bouwen en gebruiken financiële modellen voor verschillende doeleinden en doelen. Financiële modellen worden meestal gebouwd om problemen in de echte wereld op te lossen, en er zijn evenveel verschillende financiële modellen als er problemen uit de echte wereld zijn om op te lossen. Over het algemeen zal iedereen die Excel gebruikt voor het financieren van geld op enig moment in zijn carrière een financieel model voor zichzelf of anderen samenstellen om te gebruiken; op zijn minst zal hij een model gebruiken dat iemand anders heeft gemaakt.

Bankiers, met name investeringsbankiers, zijn zware gebruikers van financiële modellen. Vanwege de aard van financiële instellingen maakt modellering deel uit van de cultuur van het bedrijf - de kern van het bedrijf is gebouwd op financiële modellen.

Banken en financiële instellingen moeten zich houden aan de huidige wettelijke beperkingen en de bestaande tools en controls zijn voor altijd aan het veranderen en aan het aanpassen. Vanwege het risico verbonden aan kredietverlening en andere financiële activiteiten beschikken deze instellingen over zeer complexe systemen voor financiële modellering om te waarborgen dat het risico effectief wordt beheerd. Iedereen die in de banksector werkzaam is, moet op zijn minst werkervaring hebben met spreadsheets en financiële modellen.

Buiten het bankwezen zijn accountants grote gebruikers van financiële modellen. Bankiers evalueren vaak andere bedrijven voor kredietrisico en andere maatregelen. De modellen van een accountant zijn echter vaak meer naar binnen gericht en richten zich op interne bedrijfsrapportage en analyse, projectevaluatie, prijsstelling en winstgevendheid.

Waarom financiële modellering van belang is

Een financieel model is ontworpen om een ​​werkelijke situatie in cijfers weer te geven om mensen te helpen betere financiële beslissingen te nemen.

Waar financiële problemen of situaties in de echte wereld bestaan ​​die moeten worden opgelost, geanalyseerd of vertaald in een numeriek formaat, helpen financiële modellen. Soms is het slechts een idee of een concept dat moet worden omgezet in een businesscase of haalbaarheidsvoorstel. Een ervaren financieel modeler kan inhoud geven aan het idee door de details voldoende te vergroten om een ​​werkmodel te krijgen waarop beslissingen kunnen worden genomen, beleggersgelden kunnen worden verkregen of personeel kan worden ingehuurd.

Financiële modellen kunnen bijvoorbeeld beleggers helpen beslissen over welk project ze hun geld willen storten, een executive track die marketingcampagnes het hoogste rendement oplevert, of een fabrieksproductiemanager beslissen of ze een nieuw machinepark willen aanschaffen.